今年以來，特別是進入下半年，全球經(jīng)濟下行風(fēng)險加大，歐美國家主權(quán)債務(wù)危機愈演愈烈；我國通貨膨脹壓力依然高企，部分地區(qū)民間非法融資風(fēng)險顯現(xiàn)，國內(nèi)外經(jīng)濟金融形勢中的不穩(wěn)定、不確定因素均有所增加，給我國經(jīng)濟平穩(wěn)運行帶來新的挑戰(zhàn)。本文在客觀分析當(dāng)前保險市場運行基本情況及存在主要問題的基礎(chǔ)上，對如何做好下一步監(jiān)管工作進行了初步的思考。

　　面對當(dāng)前形勢，保險業(yè)全面貫徹落實科學(xué)發(fā)展觀，穩(wěn)妥應(yīng)對外部復(fù)雜環(huán)境造成的不利影響，積極發(fā)揮“經(jīng)濟助推器”和“社會穩(wěn)定器”功能作用，保險業(yè)務(wù)穩(wěn)定增長，風(fēng)險得到有效防范，總體保持平穩(wěn)發(fā)展的良好勢頭。同時應(yīng)看到，保險業(yè)也面臨多方面的不確定因素和較以往更為嚴(yán)峻的挑戰(zhàn)，需要我們及時研究、認(rèn)真應(yīng)對。

　　1-9月保險行業(yè)發(fā)展的特點

　　2011年1-9月，保險行業(yè)發(fā)展主要呈現(xiàn)出業(yè)務(wù)平穩(wěn)較快發(fā)展、資金運用收益總體平穩(wěn)、風(fēng)險防范取得明顯成效、保險市場秩序進一步規(guī)范、行業(yè)服務(wù)水平不斷提高等特點。

　　

　　2011年1-9月，全國實現(xiàn)原保險保費收入11254億元，保險公司賠付支出2873.3億元。截至9月末，保險公司總資產(chǎn)5.7萬億元，較年初增長13.3%�？傮w看，保險市場與我國經(jīng)濟金融走勢的聯(lián)系更為密切。行業(yè)發(fā)展的速度與質(zhì)量、結(jié)構(gòu)和效益的關(guān)系進一步改善,主要呈現(xiàn)出以下特點：

　�。ㄒ唬�保險業(yè)務(wù)平穩(wěn)較快發(fā)展

　　1-9月，財產(chǎn)險業(yè)務(wù)實現(xiàn)保費收入3475億元，同比增長17.6%。其中,受到汽車消費市場降溫影響，車險業(yè)務(wù)增速明顯回落，由去年同期的35.2%降至16%；農(nóng)業(yè)保險、責(zé)任險、貨運險和企財險等保持均衡較快發(fā)展態(tài)勢，非車險業(yè)務(wù)同比增長22.5%；產(chǎn)險公司經(jīng)營效益繼續(xù)改善，承保利潤同比增長1.1倍。1-9月，人身險業(yè)務(wù)實現(xiàn)保費收入7779億元。按照老口徑統(tǒng)計，壽險公司保費同比增長6.6%。其中，受監(jiān)管政策變化及信貸緊縮等因素影響，銀保業(yè)務(wù)同比下降3.5%。壽險業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)調(diào)整成果不斷顯現(xiàn)，續(xù)期業(yè)務(wù)同比增長33.8%，成為拉動壽險業(yè)務(wù)增長的主要因素；個人代理業(yè)務(wù)占比44.9%，同比上升4.8個百分點。

　　（二）資金運用收益總體平穩(wěn)

　　今年以來，國內(nèi)資本市場持續(xù)震蕩下跌，近期全球資本市場加劇動蕩，進一步增加了保險投資的難度。面對嚴(yán)峻的金融市場形勢，監(jiān)管部門有針對性地加強風(fēng)險防范措施，保險機構(gòu)適時調(diào)整投資重點和資產(chǎn)結(jié)構(gòu)，資產(chǎn)配置保持穩(wěn)健。截至9月末，保險公司資金運用余額5.3萬億元，較年初增長11.8%。其中，銀行存款占比32.7%，較年初上升2.8個百分點；債券占比46.2%，下降3.1個百分點；證券投資基金和股票投資占比12.8%，下降1.7個百分點。1-9月，保險公司實現(xiàn)資金運用收益1353.8億元，平均收益率2.7%，保險資金運用總體上實現(xiàn)了安全性和穩(wěn)健性的要求。

　　（三）風(fēng)險防范取得明顯成效

　　針對各類不確定因素，保監(jiān)會更加重視風(fēng)險防范工作，不斷健全和完善風(fēng)險防范制度機制，切實維護保險市場安全穩(wěn)健運行。通過加強現(xiàn)場檢查、非現(xiàn)場監(jiān)管和強化法人機構(gòu)管控責(zé)任等手段，對市場風(fēng)險苗頭做到早發(fā)現(xiàn)、早防范。行業(yè)主要經(jīng)營和監(jiān)管指標(biāo)穩(wěn)定，整體財務(wù)狀況穩(wěn)健，償付能力不足、集中退保和保險投資等主要風(fēng)險得到有效防范和化解。截至二季度末，償付能力不達標(biāo)的公司7家，不達標(biāo)公司資產(chǎn)總量占比由2010年底的7%降至0.8%，不達標(biāo)公司風(fēng)險狀況也在逐步改善。

　�。ㄋ模┍ｋU市場秩序進一步規(guī)范

　　近年來，保監(jiān)會高度重視提高保險公司合規(guī)經(jīng)營和效益意識，較好發(fā)揮監(jiān)管的綜合性推動作用，持續(xù)促進保險市場向規(guī)范有序轉(zhuǎn)變。財產(chǎn)險領(lǐng)域，重點查處公司業(yè)務(wù)、財務(wù)數(shù)據(jù)不真實，尤其是虛假列支中介費、虛假理賠、虛假列支營業(yè)費用等違法違規(guī)問題。人身險領(lǐng)域，重點查處銷售誤導(dǎo)、銀保賬外暗中支付手續(xù)費等問題。中介領(lǐng)域，依法嚴(yán)厲處罰中介業(yè)務(wù)違法違規(guī)保險機構(gòu)和責(zé)任人員。通過綜合治理，公司經(jīng)營理念發(fā)生積極轉(zhuǎn)變，依法合規(guī)經(jīng)營水平不斷提高，轉(zhuǎn)變發(fā)展方式的內(nèi)生動力逐步增強。市場秩序的好轉(zhuǎn)，集中體現(xiàn)在保險公司經(jīng)營效益的改善。1-9月，保險公司預(yù)計利潤總額619.2億元，同比增長54.2%。財產(chǎn)險承保盈利狀況繼續(xù)向好發(fā)展，1-9月承保利潤156億元,同比增長1.1倍。

　�。ㄎ澹┬袠I(yè)服務(wù)水平不斷提高

　　一是認(rèn)真解決社會反映集中的問題。針對前期社會公眾對商業(yè)車險有關(guān)問題的質(zhì)疑，在深入調(diào)研的基礎(chǔ)上，集中梳理現(xiàn)行主要商業(yè)車險條款，進一步加強機動車輛商業(yè)保險條款和費率管理，制定車險理賠管理指引和代位求償操作實務(wù)，努力提升保險理賠服務(wù)水平。二是加強對多個重點行業(yè)的保險支持。拓展科技保險服務(wù)范圍，加強對創(chuàng)新型中小企業(yè)的保險服務(wù)；深入開展文化產(chǎn)業(yè)保險試點，助力文化產(chǎn)業(yè)的大發(fā)展大繁榮；研究保險業(yè)參與新農(nóng)合經(jīng)辦，以及商業(yè)保險服務(wù)醫(yī)藥衛(wèi)生體制改革的指導(dǎo)意見。三是加快組織機構(gòu)和產(chǎn)品服務(wù)創(chuàng)新。在多個地區(qū)開展變額年金試點工作，推動個人稅收遞延型養(yǎng)老保險試點取得初步成果；探索設(shè)立自保公司和農(nóng)村保險互助社；積極推動保險改革試驗區(qū)工作，與浙江、湖南等地簽署合作備忘錄，進一步發(fā)揮保險服務(wù)地方經(jīng)濟發(fā)展的作用。

　　影響保險業(yè)穩(wěn)健發(fā)展的

　　不確定因素

　　當(dāng)前，影響保險業(yè)穩(wěn)健發(fā)展的不確定因素主要有復(fù)雜的宏觀形勢給保險業(yè)務(wù)發(fā)展帶來一定不利影響、投資環(huán)境復(fù)雜多變加大保險公司經(jīng)營壓力、保險產(chǎn)品結(jié)構(gòu)不合理問題需要高度重視、保險營銷模式轉(zhuǎn)型面臨的問題日益突出等方面。

　　

　　當(dāng)前，在外部影響和內(nèi)在矛盾的共同作用下，我國經(jīng)濟運行面臨的不確定因素增加，給保險業(yè)的穩(wěn)健發(fā)展也帶來新的挑戰(zhàn)。需要關(guān)注的情況和問題，主要有以下四個方面：

　�。ㄒ唬�復(fù)雜的宏觀形勢給保險業(yè)務(wù)發(fā)展帶來一定不利影響

　　從國際看，歐美債務(wù)危機加速蔓延并逐步惡化，引起國際金融市場大幅震蕩，加重了公眾對世界經(jīng)濟二次探底的擔(dān)憂。從國內(nèi)看，通貨膨脹壓力仍未明顯緩解；同時，外貿(mào)出口增長疲軟，一些中小企業(yè)出現(xiàn)經(jīng)營困難，房地產(chǎn)、汽車等消費市場繼續(xù)低迷，固定資產(chǎn)投資增速環(huán)比緩慢回落，我國經(jīng)濟整體增長放緩態(tài)勢逐漸顯現(xiàn)。這種經(jīng)濟增速放緩與物價較快上漲交織在一起的復(fù)雜局面給保險業(yè)務(wù)發(fā)展帶來一定沖擊，集中表現(xiàn)在保險需求減少，壽險業(yè)務(wù)發(fā)展面臨較大壓力。按老口徑計算，1-9月壽險業(yè)務(wù)同比僅增長5.7%，增速較去年同期下滑27.5個百分點；同時，退保金達到1358.2億元，同比增長73.8%。

　�。ǘ�）投資環(huán)境復(fù)雜多變加大保險公司經(jīng)營壓力

　　三季度以來，A股市場延續(xù)震蕩下行態(tài)勢，截至9月30日，上證指數(shù)較年初累計下跌16%,A股總市值縮水4.24萬億元。同時，債券市場也延續(xù)上半年以來的疲弱格局。資本市場的持續(xù)低迷對保險公司穩(wěn)健運行造成較大影響。一是權(quán)益類投資收益明顯下降，拖累保險公司盈利水平，對倚重投資利潤來支撐保險業(yè)務(wù)發(fā)展的行業(yè)經(jīng)營模式造成一定沖擊，并給部分保險公司的償付能力充足率帶來較大波動。二是資產(chǎn)減值損失增加，特別是上市保險公司市值大幅縮水，影響了保險行業(yè)的資產(chǎn)狀況。截至9月末，行業(yè)總資產(chǎn)較二季度減少212.9億元；凈資產(chǎn)減少591.4億元；中國人壽、中國平安、中國太保3家上市公司9月末A股市值，較年初縮水2724.5億元。三是在市場流動性不斷收緊、資本市場持續(xù)低迷情況下，無論是擬上市保險公司IPO融資，還是其他保險公司在資本市場再融資，困難都大大增加。

　�。ㄈ�）保險產(chǎn)品結(jié)構(gòu)不合理問題需要高度重視

　　目前，壽險業(yè)務(wù)過于集中在分紅險的問題日益突出。1-9月，分紅險保費收入6205.7億元，占壽險保費收入的比重高達88.9%。這一方面導(dǎo)致消費者可選擇的產(chǎn)品形態(tài)有限；另一方面，分紅險業(yè)務(wù)對資本市場的依賴程度較高，如果資本市場持續(xù)大幅波動，今后可能會產(chǎn)生較大風(fēng)險。還值得注意的是，隨著我國基本社會保障體系的不斷完善，在基礎(chǔ)醫(yī)療和養(yǎng)老領(lǐng)域，社會保險對商業(yè)壽險的替代性不斷增加，也在一定程度上擠壓了商業(yè)壽險的發(fā)展空間。在財產(chǎn)險市場，車險“一險獨大”現(xiàn)象沒有明顯改善，產(chǎn)品同質(zhì)化問題依然比較嚴(yán)重。在新車銷售速度不斷放緩的情況下，車險市場競爭日益激烈，采用不正當(dāng)競爭手段來搶占市場份額的情況較前期增加，影響了市場正常競爭秩序，正處景氣周期的車險業(yè)務(wù)能否維持當(dāng)前較高盈利狀況存在隱憂。

　�。ㄋ模┍ｋU營銷模式轉(zhuǎn)型面臨的問題日益突出

　　今年以來，在宏觀經(jīng)濟形勢變化和監(jiān)管政策調(diào)整等多重因素作用下，保險業(yè)營銷模式轉(zhuǎn)型逐步推向深入，轉(zhuǎn)型過程中的問題也日益突出。一是銀保渠道的轉(zhuǎn)型和發(fā)展面臨較大壓力。隨著銀保新政效應(yīng)不斷顯現(xiàn)，加上信貸緊縮、銀行密集發(fā)行理財產(chǎn)品等因素，銀保業(yè)務(wù)增速逐月放緩，業(yè)務(wù)質(zhì)量也出現(xiàn)下滑。前9個月，按老口徑統(tǒng)計，銀保渠道保費收入同比下降3.5%，下滑速度較二季度有所加快。二是近期勞動力成本不斷攀升和富余勞動力減少，加上困擾個人營銷體制發(fā)展的一些制度問題尚未得到根本解決，保險營銷員隊伍對人才的吸引力減弱，人員流失和增員困難現(xiàn)象較為明顯，特別是欠發(fā)達地區(qū)和農(nóng)村保險營銷員隊伍流失較多。三是新型渠道的發(fā)展需要進一步規(guī)范、完善。電話銷售擾民等問題時常受到社會詬病，在一定程度上損害了行業(yè)形象。

　　加快改革創(chuàng)新

　　切實防范風(fēng)險

　　下一步，保險業(yè)要加快改革創(chuàng)新，切實防范風(fēng)險，密切關(guān)注宏觀經(jīng)濟金融形勢的影響，增強監(jiān)管工作的預(yù)見性；認(rèn)真實施保險業(yè)“十二五”規(guī)劃，強化轉(zhuǎn)變行業(yè)發(fā)展方式的監(jiān)管約束；提高監(jiān)管有效性，切實防范化解保險風(fēng)險；繼續(xù)推進市場秩序規(guī)范工作，切實保護消費者合法權(quán)益。

　　

　　今年以來，在壓力大、任務(wù)重的復(fù)雜環(huán)境形勢下，保險業(yè)主要工作取得階段性成效。同時，防范行業(yè)風(fēng)險、轉(zhuǎn)變發(fā)展方式仍面臨許多挑戰(zhàn)。下一步，保險業(yè)要進一步貫徹落實黨中央、國務(wù)院有關(guān)金融保險工作的指示要求，穩(wěn)妥應(yīng)對復(fù)雜形勢，加快改革創(chuàng)新，切實防范風(fēng)險，扎實推進全年任務(wù)目標(biāo)的順利實現(xiàn)，努力為“十二五”開好局、起好步。

　�。ㄒ唬┟芮嘘P(guān)注宏觀經(jīng)濟金融形勢的影響，增強監(jiān)管工作的預(yù)見性

　　目前，歐洲債務(wù)危機蔓延勢頭加劇，國際金融市場再現(xiàn)動蕩局面，世界經(jīng)濟復(fù)蘇的不確定性上升。國內(nèi)物價較快上漲的矛盾仍然突出，通脹壓力日益明顯，實體經(jīng)濟和金融體系中的問題相互交織，宏觀調(diào)控難度加大。面對這種復(fù)雜形勢，保監(jiān)會將密切關(guān)注國內(nèi)外經(jīng)濟金融環(huán)境變化，加強宏觀形勢分析研判和風(fēng)險提示預(yù)警，重點分析研究行業(yè)發(fā)展面臨的新形勢和新任務(wù)，及時、果斷做出正確的監(jiān)管政策選擇，增強監(jiān)管工作的前瞻性，積極促進保險市場穩(wěn)健運行。

　�。ǘ�）認(rèn)真實施保險業(yè)“十二五”規(guī)劃，強化轉(zhuǎn)變行業(yè)發(fā)展方式的監(jiān)管約束

　　按照“十二五”規(guī)劃提出的目標(biāo)任務(wù)和政策措施，加快推進行業(yè)戰(zhàn)略轉(zhuǎn)型。一是發(fā)揮資本約束作用。加強次級債監(jiān)督管理，強化核心資本作用。對由于發(fā)展質(zhì)量差導(dǎo)致償付能力不達標(biāo)的公司，嚴(yán)格限制業(yè)務(wù)范圍和新鋪設(shè)機構(gòu)。二是完善分類監(jiān)管政策。對有利于轉(zhuǎn)變發(fā)展方式、符合結(jié)構(gòu)調(diào)整方向的業(yè)務(wù)，給予政策支持。通過差異化監(jiān)管措施，增強公司轉(zhuǎn)變方式的主動性。三是推動行業(yè)深化業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)調(diào)整。積極服務(wù)國家經(jīng)濟結(jié)構(gòu)戰(zhàn)略性調(diào)整，繼續(xù)推動農(nóng)業(yè)保險、責(zé)任保險、信用保險等險種發(fā)展。深入探索新的銀保銷售模式，推進銀保渠道的規(guī)范與轉(zhuǎn)型，提高保險公司業(yè)務(wù)質(zhì)量和內(nèi)含價值。

　�。ㄈ�）提高監(jiān)管有效性，切實防范化解保險風(fēng)險

　　主要有三個方面：一是防范保險資金運用風(fēng)險。積極應(yīng)對金融市場變化，繼續(xù)完善保險投資管理政策。加大現(xiàn)場檢查力度，規(guī)范投資行為，堅決制止盲目投資和違規(guī)投資現(xiàn)象，確保保險資金運用安全穩(wěn)健。二是加強重點公司風(fēng)險防范。警惕因經(jīng)營成本上升、銀保業(yè)務(wù)下滑、增員困難、投資收益下降疊加影響而導(dǎo)致部分中小保險公司財務(wù)狀況惡化。推動保險集團開展壓力測試和風(fēng)險評估，強化內(nèi)部風(fēng)險隔離機制建設(shè)，防止風(fēng)險聚集和傳遞。三是防范集中退保風(fēng)險。加強日常監(jiān)測，對苗頭性、傾向性問題及時妥善處置，防范由于利率變化、投資收益下降、銷售誤導(dǎo)等原因，可能導(dǎo)致的銀保業(yè)務(wù)退保風(fēng)險。

　�。ㄋ模├^續(xù)推進市場秩序規(guī)范工作，切實保護消費者合法權(quán)益

　　今年以來，保監(jiān)會通過狠抓監(jiān)管，規(guī)范市場秩序取得了明顯成效，下一步要繼續(xù)鞏固已有成果，推動市場秩序持續(xù)好轉(zhuǎn)。一是堅持“抓重點、防反彈”。把檢查和處罰作為重要手段，防止部分公司因業(yè)務(wù)經(jīng)營壓力重新進行惡性競爭和違法違規(guī)經(jīng)營。二是健全規(guī)范市場的長效機制。加強對總公司的質(zhì)詢及情況通報，強化總公司對分支機構(gòu)的管控責(zé)任。三是優(yōu)化保險產(chǎn)品與服務(wù)。以車險業(yè)務(wù)為重點，細化理賠服務(wù)標(biāo)準(zhǔn)，增強行業(yè)服務(wù)能力，提高社會大眾對保險的滿意度，切實保護廣大保險消費者利益。